Majoritatea neobăncilor vor eșua și își vor schimba stimulentele urmărind curbe de utilitate liniare. Eroarea fundamentală de categorie pe care o fac fondatorii este tratarea fricțiunii de reglementare (locație) și preferinței pentru lichiditate (clasă de active) ca variabile corelate. Ei presupun că mediile cu fricțiuni ridicate înseamnă utilizatori cu nivel scăzut de sofisticare sau că mediile prietenoase înseamnă piețe de masă cu adoptare ridicată. Extragerea datelor de pe rețelele sociale din regiuni și tipuri de utilizatori arată că acestea sunt în general ortogonale cu p95. Dacă mapăm zonele favorabile fiat vs crypto în raport de lichiditate fiat:crypto (cât crypto deții față de averea ta fiat), descoperim date interesante care indică adevăratele arhetipuri de utilizatori crypto neobank. Majoritatea neobăncilor pe care le vezi live pe piață astăzi sunt în colțul din stânga sus, urmărind curbe de utilitate liniare (foarte iubite de fondatorul @stewart @SlackHQ) cu aceleași oferte și stimulente care se propagă fără un șanț real. Acest lucru atrage doar "turistul randamentului" (mediu prietenos / avere netă cripto mică). Acești utilizatori sunt în mare parte mercenari. Loialitatea lor este închiriată, nu deținută. De îndată ce un concurent oferă un punct de bază sau două mai mari la beneficii, acesta se retrage. Probabil optimizezi pentru o curbă liniară (mai multe caracteristici = mai multă valoare) atunci când utilizatorul tău optim este pe o curbă logaritmică sau exponențială (acces de bază = 90% valoare sau statut de balene care caută balene, cum ar fi cohorta neagră Atlas / Amex). Neobăncile cripto reale trebuie să revină la elementele de bază și să rezolve probleme reale pentru nativii cripto. Pot să-mi plătesc ipoteca cu criptomonedele mele? Pot să plătesc debitul direct cu criptomonede? Pot să tratez criptomonedele mele ca pe bani? Aceste întrebări diferă în funcție de locul în care locuiești și de statutul tău de avere. În realitate, doar două produse vor câștiga pe termen lung. Produsul A: Optimizează pentru a ajuta nativii crypto în medii tradițional ostile. Este plictisitor, invizibil și antiglonț. Deservește Quadrantul Ostil. Rezolvă probleme dificile. Produsul B: Optimizează pentru eficiența activelor și statut. Este strălucitor, complex și condus de statut. Deservește Quadrantul Prietenos. Oferă oamenilor o experiență mai bună, permițându-le totodată să facă mai mult cu criptomonedele lor. Majoritatea se află într-un noman's land la mijloc, nu chiar la fel de bun ca un neobancar de pe stradă precum Revolut sau Cashapp, dar nu poate fi obișnuit cu adevărat cu viața în afara rețelei. Adevăratul vis al neobăncilor crypto este pe jumătate terminat. Compania care va verticaliza stack-ul, care închide cercul cu comercianții și deținătorii de criptomonede, permițându-le totodată să-și cheltuiască criptomonedele ca pe bani pentru lucruri reale, va câștiga. Munca lui @andrewchen asupra metricilor alele pentru închiderea buclelor locale cu Uber este relevantă aici. Întoarce-te la crypto. Să le ofere oamenilor libertatea de a trăi cu criptomonedele lor. Stăpânește stipul tău, închide cercul, eliberează oamenii. Precizare: Aceasta nu este o critică la adresa neobăncilor actuale, suntem mult înaintea situației de acum câțiva ani și aceasta este o industrie cu sume pozitive, câștigăm împreună răsturnând sistemele vechi. Să nu vă înșelați, deținătorii depuși vă vor închide conturile, indiferent dacă acceptă stablecoin-uri sau nu.