Trump menace d'ouvrir des enquêtes criminelles contre ses adversaires qui ont obtenu un prêt hypothécaire pour résidence principale tout en possédant plusieurs propriétés. Le fait est que tout le monde fait cela - moi-même, j'ai commis ce type de fraude hypothécaire il y a de nombreuses années et plusieurs membres du cabinet de Trump l'ont également fait. La Fed de Philadelphie estime qu'un tiers des prêts aux investisseurs sont déguisés en prêts "pour résidence principale", donc c'est une fraude très répandue et normalisée. Vous obtenez de meilleures conditions de prêt pour votre maison principale que pour une propriété d'investissement ou une seconde maison car c'est un risque plus faible. Les gens sont beaucoup moins susceptibles d'abandonner la maison dans laquelle ils vivent réellement, donc le système est conçu pour offrir des taux et des acomptes plus bas si c'est votre maison principale. Lorsque j'ai acheté une propriété d'investissement il y a 16 ans (dans laquelle je ne vivais pas, mais où j'aurais pu vivre), mon prêteur hypothécaire m'a dit de la désigner comme une "résidence principale". Il m'a dit que c'est ce que tout le monde fait et comment fonctionne l'industrie. J'ai eu un prêt dessus pendant quelques années mais je l'ai vendu il y a de nombreuses années et je n'ai plus d'hypothèque maintenant. Fannie Mae et Freddie Mac achètent des prêts aux banques, les regroupent en titres et les vendent à des investisseurs. Ils dominent le marché, donc leurs directives définissent le système. Ils publient des ajustements de tarification au niveau des prêts (LLPAs) - des frais basés sur le risque qui varient selon le score de crédit, le ratio prêt-valeur et le type d'occupation, et les prêteurs utilisent ces grilles pour établir les prix réels. Le schéma : Maisons principales : de base, pas de pénalité d'occupation. Secondes maisons : petite pénalité, ajoutant souvent une fraction de pourcentage (~0,125–0,50 % de plus) Propriétés d'investissement : plus grande pénalité, souvent 0,5–2,5 % de plus, parfois plus Ces pénalités créent l'incitation à cocher la case "principale". Les régulateurs maintiennent des conditions favorables pour les maisons "principales" afin d'aider les familles à se loger, tandis que les banques (à travers les règles de Fannie et Freddie) resserrent les conditions sur les secondes maisons et les locations. Le résultat est qu'à peu près tout le monde finit par faire cela pour économiser quelques points - et tout le monde est d'accord ! L'agent hypothécaire est incité à conclure l'affaire - il est payé lorsque le prêt se clôt, puis les prêts sont vendus en amont à Fannie et Freddie. Le risque à long terme n'est pas celui de l'agent hypothécaire/des prêteurs, donc leur incitation est de vous aider à vous qualifier, pas de surveiller comment vous étiquetez votre maison. Cela a joué un rôle dans la façon dont nous avons abouti à la grande crise financière de 2008. S'ils voulaient résoudre ce problème, ce serait facile - vous pourriez croiser les rapports de crédit et l'historique des adresses pour vous assurer qu'il n'y a qu'une seule hypothèque principale... alors pourquoi ne le font-ils pas ?